分行数据40处出错、年报闹乌龙，光大银行（601818.SH、06818.HK）怎么了？
据不完全统计，2026年第一季度，股份制银行共计领取119张罚单，光大银行以24张罚单居首。
近一个月，光大银行领到了3张罚单，合计被罚554万元。
频频被监管处罚的光大银行，内控有待完善的同时，资产质量有待提升。2025年，该行处置不良贷款约499亿元，期末不良贷款仍然突破500亿元，使得其不良贷款率上升至1.27%。
光大银行的业绩承压。2025年，该行实现营业收入1263.11亿元，同比下降6.72%，连续4年负增长；归母净利润388.26亿元，同比下降6.88%，系近5年来的最低水平。
令人意外的是，2025年，光大银行的职工薪酬费用合计为201.01亿元，较上年减少21.62亿元，但在该行领薪的董秘、首席财务官等多名核心高管大幅加薪。
7万亿股份行罚单缠身
光大银行备受市场关注，与其年报闹乌龙、罚单缠身密切相关。
今年3月底，光大银行披露的2025年年报因A股与H股披露的分支机构资产数据严重不一致引发“乌龙”事件，涉及40家分支机构。
作为对数据准确性要求极高的银行，出现这一罕见的乌龙事件，暴露了该行在信息披露内控方面的疏漏，引发市场对其数据准确性及审计质量的高度关注。
年报事件尚未烟消云散，密集而至的罚单让光大银行再度成为市场关注的焦点。
据不完全统计，一季度股份制银行总计领罚单119张，累计被罚没金额为5269.5万元。从罚单数量看，光大银行以24张罚单居首，合计被罚款557万元。
据统计，近一个月，光大银行已经领到3张罚单，合计被罚约554万元。
3月27日，国家金融监督管理总局深圳监管局对光大银行深圳分行作出处罚，没收其违法所得6万元、罚款120万元，合计罚没126万元；两名直接责任人汤某屹、吴某阳被给予警告，违法违规行为主要是滚动开立银行承兑汇票。
“滚动开立”，就是用新的票据去覆盖到期票据。
光大银行深圳分行不是第一次被罚。2025年4月，该行因为“授信管理不到位，掩盖贷款质量，票据承兑业务贸易背景审查不到位等”被罚款640万元，原正、副行长被终身禁业。
4月10日，人行安徽省分行向光大银行合肥分行开具罚单，给予警告，罚款225.57万元。该行涉及七大违法违规行为，涉及金融统计、账户管理、客户尽职调查等领域以及未按规定报告可疑交易。
4月14日，央行重庆分行向光大银行重庆分行开具罚单，给予警告并罚款208.60万元。此次被罚也涉及七大违法违规行为，跟光大银行合肥分行类似。
不到一个月，光大银行深圳分行、合肥分行、重庆分行相继被罚，合计被罚款554.17万元，同时，还有多名相关责任人被给予警告。
2025年，光大银行领的罚单同样不少。
根据监管部门公开信息统计，2025年全年，光大银行及其分支机构累计收到超过40张罚单，合计罚没金额超过5000万元，其中包含12张百万级罚单，罚没金额在全国性股份制银行中位居前列。
其中，2025年初，光大银行总行因违反账户管理规定、清算管理规定、未按规定报送大额交易报告等违法违规行为，被处以没收违法所得201.77万元，罚款1677.06万元，12名高管被追责，创下了该行2025年单笔最高罚单纪录。
员工整体减薪高管加薪
监管罚单频频的光大银行，业绩承压。
年报显示，2025年，光大银行实现营业收入1263.11亿元，同比下降6.72%；归母净利润388.26亿元，同比下降6.88%；扣非净利润391.81亿元，同比下降6.46%。
这是一份不容乐观的成绩单，光大银行营业收入已经连续4年下降。
2022年至2024年，该行实现的营业收入分别为1516.32亿元、1456.85亿元、1354.15亿元，同比下降0.73%、3.92%、7.05%。
归母净利润方面，2022年至2024年分别为448.07亿元、407.92亿元、416.96亿元，同比变动3.23%、-8.96%、2.22%。
2025年，无论是营业收入还是归母净利润，均为2021年以来最低水平。
光大银行的高管层解释2025年经营业绩下滑称，净息差收窄、债券投资估值波动及信用卡息费收入阶段性承压。
2025年，光大银行利息净收入921.01亿元，同比下降4.72%，占比72.92%，同比上升1.53个百分点。该行净息差1.40%，同比下降14个基点。
在A股股份制银行中，光大银行的净息差垫底。同期，招商银行、浦发银行、平安银行、兴业银行、浙商银行、民生银行、中信银行的净息差分别为1.87%、1.42%、1.78%、1.71%、1.6%、1.4%、1.63%。
非利息收入方面，2025年，光大银行实现手续费及佣金净收入202.52亿元，同比增长6.19%。其中，理财服务手续费收入61.98亿元，同比增长61.41%，但银行卡服务手续费收入73.55亿元，同比下降11.5%。
2025年，光大银行其他收入139.58亿元，同比减少57.20亿元，主要是公允价值变动收益由上年的53.04亿元骤降至-43.66亿元。
在资产减值方面，2025年，光大银行零售业务计提的信用减值损失高达317.41亿元，占全行信用减值损失总额的87.14%。这使得当年该行零售业务亏损28.63亿元。
光大银行的薪酬变化引发市场质疑。2025年，该行职工薪酬费用为201.01亿元，较2024年的222.63亿元减少21.62亿元，同比降幅为9.71%。这表明该行员工薪酬整体上明显下降。
然而，2025年，高管中有6人在该行领薪（不含独董、退休、调岗等），除了首席风险官马波的薪酬没变，仍为99.5万元外，另外5名高管薪酬均有所上涨。
其中，首席财务官、副行长刘彦152.31万元，较上年增加52.74万元，董秘、首席业务总监张旭阳薪酬为159.20万元，同比增加14.75万元。
在营收净利双降的现实之下，员工整体降薪，高管却在加薪，让人不解。
信贷投放乏力不良攀升
光大银行业绩下滑，还与信贷投放动能不足、不良贷款攀升有一定关系。
2025年末，光大银行总资产首次迈过7万亿大关，达到7.16万亿元，同比增长2.96%。其中，贷款及垫款本金总额3.98万亿元，同比增加463.16亿元，增幅为1.18%，明显低于2024年的增幅3.88%。
同期，该行存款余额4.1万亿元，较上年末增长1.65%，而2024年为负增长。
贷款增速明显低于存款增速，说明光大银行的信贷投放乏力。
值得一提的是，2025年末，光大银行零售贷款余额约1.47万亿元，同比减少162.57亿元，降幅为1.10%。
零售贷款萎缩，但不良贷款却在增加。截至2025年末，光大银行零售贷款的不良贷款214.40亿元，同比增长3.23%。
实际上，光大银行整体资产质量压力不小。截至2025年末，光大银行不良贷款余额首次突破500亿元大关，达到507.42亿元，比上年末增加14.90亿元。
备受关注的是，2025年，光大银行加大了不良资产处置力度，当年处置不良贷款498.71亿元，比上年增加15.26亿元。
信贷投放增速放缓，不良贷款攀升，导致光大银行不良贷款率上升。2025年，该行不良贷款率为1.27%，同比上升0.02个百分点。这是该行不良贷款率时隔4年首次攀升。此前的2021年至2024年，其不良贷款率稳定在1.25%。
按业务类型划分，截至2025年末，光大银行的企业贷款、零售贷款不良余额分别为293.02亿元、214.4亿元，同比增长2.88%、3.23%，占比57.75%、42.25%。
按行业划分，房地产及制造业是不良贷款重灾区。截至2025年末，光大银行在房地产业的不良贷款余额为77亿元，较上年末增加9.56亿元，增幅14.18%，占该行不良贷款总额的15.18%，成为其不良贷款规模最高的行业。
紧随其后的是制造业，不良贷款余额为76.01亿元，较上年末增加9.89亿元，增幅达14.96%，占该行不良贷款总额的14.99%。
由此可见，房地产等重点领域的风险防控，是光大银行当前资产质量管控与稳健经营的挑战。
此外，截至2025年末，光大银行关注类贷款率1.85%，比上年末上升0.01个百分点，且为三年平稳运行后的首次上升；逾期贷款率2.13%，比上年末上升0.11个百分点，这说明该行不良贷款率还有上升压力。而拨备覆盖率174.14%，比上年末下降6.45个百分点，为2018年以来最低水平，足见该行风险抵御能力有待提升。
年报乌龙、罚单频发、合规失守、不良抬头，叠加业绩持续下滑，光大银行深层治理问题持续暴露。各类风险隐患交织叠加，刚刚跨过7万亿元门槛的光大银行，长期发展韧性备受考验。